ТОПТЕМИ:

12:36

"Масові керівники" бізнесу та мільярдна виручка: аналіз YouControl

Нове дослідження від команди YouControl

Дослідження про людей, які масово керують багатьма юридичними особами. Ілюстрації: YouControl

За результатами аналізу фахівцями YouControl було виявлено 233 фізичні особи з категорії так званих ймовірних “масових керівників”, які сукупно здійснюють управління понад 39 тис. компаній станом на травень 2026 року. Майже половина очолюваних компаній з вибірки зареєстрована в Києві, тоді як серед інших регіонів за кількістю юридичних осіб лідирують Дніпропетровська, Харківська та Одеська області. Близько п’ятої частини юридичних осіб, якими ймовірно керують “масові керівники”, працюють у сфері оптової торгівлі. Серед можливих “масових керівників” переважають чоловіки, їхня частка становить 79%. Детальніше — у новому дослідженні YouControl.

“Масові керівники”: галузі реєстрації

Для формування вибірки аналітики YouControl використали зв'язки фізосіб з юрособами. На основі цієї вибірки проаналізовано 53 336 компаній, ймовірно пов’язаних із такими особами станом на травень 2026 року. Отримані дані не охоплюють усі суб’єкти господарювання в Україні та відображають результати аналізу лише в межах сформованої вибірки. У результаті дослідження виявлено 233 фізичні особи, віднесені до категорії так званих “масових керівників” (осіб, які одночасно очолюють понад 50 компаній), які ймовірно сукупно здійснюють управління 39 095 компаніями.

Аналіз вибірки з 233 осіб “масових керівників” демонструє, що у виборі організаційно-правової форми (ОПФ) беззаперечним стандартом для реєстрації юридичних осіб є Товариство з обмеженою відповідальністю (ТОВ). У цьому форматі засновано 91,6% усіх проаналізованих юридичних осіб, що становить 35 827 компаній. Аналіз демографічного профілю ілюструє чітку гендерну диспропорцію. Абсолютну більшість у цьому сегменті становлять чоловіки: на них припадає 79% керівників, що у кількісному вимірі складає 184 особи. Жінки залучаються до ролі керівниць десятків підприємств значно рідше – їхня частка становить лише 21% (50 осіб).

Розгалуженість бізнесу та регіональна концентрація

Галузевий розподіл проаналізованих компаній відображає сфери економіки, де фіксується найбільший обіг коштів та складність ретроспективного контролю. Оптова торгівля (22%) є найпоширенішою сферою серед компаній з ймовірними “масовими керівниками”.

Компанії з "масовими керівниками" за галузями економіки

Реєстрація компаній з ймовірними “масовими керівниками” має чітку географічну прив’язку. Водночас дослідження не охоплює всю територію України. Понад 43% досліджуваних юридичних осіб зареєстровані в Києві. Це може пояснюватись великим загальним обсягом столичного бізнесу, серед якого, ймовірно, компаніям-оболонкам легше функціонувати, не привертаючи швидкої уваги контролюючих органів.

Висока кількість таких компаній також зафіксована у ключових промислових та портових регіонах: Дніпропетровська, Харківська, Одеська області, через які проходять основні транзитні, виробничі та імпортно-експортні потоки країни.

Хто в лідерах серед “масових керівників”: динаміка реєстрацій підприємств та пріоритетні сфери діяльності

Фахівці YouControl розглянули ймовірних “масових керівників”, на яких зареєстровано управління 39 095 юридичними особами, у розрізі двох груп. До першої групи увійшли компанії, де керівник одночасно є учасником або кінцевим бенефіціарним власником. Таких юридичних осіб — 33 638. Їхня сукупна виручка у 2025 році склала майже 35 млрд грн. Водночас фінансову звітність подали лише 732 компанії.

Станом на початок травня найбільшу кількість компаній серед досліджуваного списку очолює особа з ПІБ Ільницький Віталій Павлович — 5 501 компанія одночасно, з яких 985 компаній були зареєстровані від початку 2026 року. Рекордним для особи з ПІБ Ільницький Віталій Павлович став 2025-й, в якому особа з ідентичним ПІБ зареєструвала понад 2150 компаній. Загальна виручка компаній особи з ПІБ Ільницький Віталій Павлович за 2025 рік невідома, оскільки фінансова звітність не подавалася. Дві компанії, в яких особа з ПІБ Ільницький Віталій Павлович одночасно є керівником, учасником і кінцевим бенефіціарним власником, мають дві переможні процедури публічних закупівель у сферах “Інші послуги” та “Фінансові послуги”.

Усі компанії, пов’язані з особою з ПІБ Ільницьким Віталієм Павловичем, мають статутний капітал понад 750 тис. грн. Водночас структура капіталів виглядає вкрай нерівномірною: лише три юридичні особи мають мінімальний заявлений рівень у 750 тис. грн, після чого наступний рівень різко зростає у десять разів. Найбільша група (5 199 компаній) має статутний капітал у межах від 1 до 15 млрд грн. Ще 270 юридичних осіб перебувають у діапазоні від 100 млн до 1 млрд грн, а до 35 компаній мають капітал до 100 млн грн. Окремо варто виділити 31 компанію зі статутним капіталом у 15 млрд грн кожна. У середньому статутний капітал становить 3,79 млрд грн, а загальний обсяг сягає 20,8 трлн грн.

Сума, зазначена в Єдиному державному реєстрі юридичних осіб, фізичних осіб-підприємців та громадських формувань (ЄДР) як статутний капітал, не обов’язково відображає фактично внесені кошти на рахунки компаній. Підтвердити реальний обсяг внесеного капіталу можна було б через дані фінзвітності, що відображаються в аналітичній системі YouControl. Однак вона відсутня щодо всіх юридичних осіб, пов’язаних з особи з ПІБ Ільницьким Віталієм Павловичем.

Профіль з Віталієм Ільницьким у системі YouControl

Саме у першій групі ймовірних “масових керівників” зосереджені 6 юросіб із річною виручкою понад 1 млрд грн. Серед них вирізняється одне товариство з обмеженою відповідальністю, яке має одразу кілька факторів обачності, що потребують уваги. Компанію зареєстрували лише у 2024 році зі статутним капіталом 10 000 грн. Попри це, вже у 2025-му ця фірма задекларувала понад 1 млрд грн виручки та виграла 27 процедур публічних закупівель. Крім того, керівниця та бенефіціарка цієї компанії Катерина Валеріївна Дорошенко одночасно є директоркою ще у 603 фірмах.

Порівняльний аналіз "масових керівників"

Друга група — це компанії, де особа працює лише як найманий директор. До неї входять 5 457 компаній із загальною виручкою 5,7 млрд грн. З них фінансову звітність подали лише 218 юридичних осіб.

Окрім того, серед трійки найбільших ймовірних “масових керівників” за кількістю очолюваних ними компаній, 795 фірм мають номінальний статутний капітал, що не перевищує 1 тис. грн. Загальна кількість процедур переможних публічних закупівель становить 19 139. Зокрема, одна з компаній, що займається складцьким господарством і яку очолює Мерзляков Руслан Петрович (особа з ідентичним ПІБ є керівником 2 199 компаній), перемогла в 1 472 закупівлях. Натомість підприємство з виробництва інших текстильних виробів технічного та промислового призначення, керівником якого є Мельохін Владислав Анатолійович (особа з ідентичним ПІБ очолює 863 компанії), має 3 360 перемог у процедурах публічних закупівель.

Чому потрібно звертати увагу на компанії з “масовими керівниками” та чим така співпраця загрожує бізнесу?

Відповідно до Положення про здійснення банками фінансового моніторингу (Постанова НБУ №65), банки зобов’язані застосовувати ризик-орієнтований підхід та проводити належну перевірку клієнтів, включно з їх ідентифікацією та верифікацією. Одним із факторів підвищеного ризику є компанії, якими керують так звані “масові директори” — особи, що одночасно очолюють десятки або навіть сотні інших підприємств. До критеріїв ризику, які можуть свідчити про потенційні ознаки компанії-оболонки, зокрема відноситься ситуація, коли кінцевий бенефіціарний власник або пов’язані з ним особи є учасниками значної кількості юридичних осіб, а також одночасно виконують функції керівника, бухгалтера або підписанта в різних компаніях.

“Масовий керівник” — це фізична особа, яка є керівником великої кількості юридичних осіб (здебільшого вважається більше 50), які не перебувають у стані припинення. Інформація про те, що фізична особа одночасно очолює велику кількість юридичних осіб, ставить під сумнів можливість повноцінного виконання нею своїх обов’язків, як керівника на всіх підприємствах. Тобто ця особа вірогідно є підставною, а діяльність керованих нею компаній вірогідно є фіктивною, що може призвести до перекладання податкових зобов'язань. Партнерство з таким контрагентом може мати негативні фінансові наслідки та привернути увагу органів державного нагляду (контролю), отже потребує надзвичайної обачності.

YouControl надає рішення для перевірки та автоматичного моніторингу фізичних осіб, зокрема кінцевих бенефіціарних власників, акціонерів і учасників компаній, а також юридичних осіб. Система дозволяє швидко формувати повне досьє контрагента та виявляти пов’язані фактори підвищеної уваги, що сприяє оптимізації комплаєнс-процесів і зниженню ризиків співпраці з контрагентами.

Повна версія дослідження на сайті YouControl

Партнерський матеріал

Зараз читають на Інформаторі

13:34

Флеш пожартував, що на збитих Шахедах сімки оператора SanDisk - на що він натякає