Купить 3 квадратных метра недвижимости: в Украине появился новый инструмент для заработка

Инвестиционные фонды REIT как вариант низкобюджетного инвестирования в недвижимость давно работают во многих странах мира. Для Украины это совершенно новое явление. Первые фонды подобного типа у нас появились только в этом году. Как можно заработать на недвижимости и какие гарантии дают фонды – рассказал "Минфин".

Что такое REIT

Инвестиционные фонды REIT (real estate investment trust) покупают или строят крупные объекты, управляют ими и зарабатывают на аренде помещений . Инвестор может войти в такой фонд практически с любой суммой. То есть фонд выступает организатором сбора денег, ищет объекты недвижимости, в которые эти средства инвестирует, и с заработка 90% распределяет между инвесторами. REIT-фонды инвестируют в самые разные типы недвижимости, включая офисы, торговые центры, многоквартирные дома, склады, производственные помещения, дата-центры и многое другое.

Самый развитый рынок фондов недвижимости REIT в США, Франции, Великобритании, Германии. Представлены они также в Турции, Таиланде, Сингапуре, Бразилии. Для Украины это совершенно новое явление. Первые фонды подобного типа у нас появились только в этом году. Для инвесторов открыты только два: Inzhur и Ribas invest. Хотя как классический REIT работает только первый.

Inzhur зарегистрирован как паевой инвестиционный фонд, выпускает ценные бумаги под проценты и регулируется Национальной комиссией по ценным бумагам и фондовым рынкам (НКЦБФР). Ribas invest зарегистрирован как потребительское общество. Этот статус не дает им права выпускать ценные бумаги под проценты – основной финансовый инструмент фондов. Совместно с REIT в Ribas invest только то, что он также аккумулирует средства, покупает и управляет недвижимостью и выплачивает инвесторам дивиденды. Других оснований у Ribas invest нет.

Как инвестировать в REIT

Инвестирование в REIT предполагает приобретение не объекта, а акции компании, владеющей недвижимостью. В Inzhur инвестор покупает сертификаты – это паевые ценные бумаги, дающие право на владение определенной долей имущества фонда.

Инвестировать в Inzhur может любой желающий. Для этого необходимо иметь паспорт, идентификационный код и деньги на банковском счету. Начальный взнос – 122 тыс. грн. Он предполагает, что инвестор становится владельцем 3 кв. м недвижимости, в которую инвестирует фонд. Эта цена не меняется, так как данная недвижимость уже построена. Хотя просмотр размера первоначального взноса исключать нельзя. Основными катализаторами этого могут стать девальвация гривны и инфляция.

Приобретение инвестиционных сертификатов происходит практически мгновенно. Нужно только подать заявку на сайте компании, после этого инвестору будет открыт депозитарный счет, куда относят сертификаты.

Инвестор может в любой момент изъявить желание выйти из инвестиций. Сделать это одним щелчком, как, например, в американских REIT, обеспечивающих выход на фондовый рынок, не удастся. Украинские инвестиционные трасты не торгуются на бирже. Тем не менее, все равно это гораздо легче, чем выйти из физической недвижимости.

Заработок неплохой, но гарантий – ноль

Украинские REIT обещают инвесторам довольно неплохие дивиденды. Расчетная доходность составляет от 8% годовых в валюте. В Inzhur обещают 9,5%. Дивиденды начисляются отдельно на банковскую карту клиента. Если вдруг фонд прекратит деятельность, имущество будет распродано, а владельцы сертификатов получат денежные средства в соответствии со своими долями.

Но не все так безоблачно с инвестициями в украинские REIT. Наибольший минус, что они никоим образом не гарантируются. Все риски ложатся на плечи инвесторов. К примеру, в случае полного разрушения объекта недвижимости потери понесут инвесторы. Эксперты  "Минфина" предостерегают, что какие-либо гарантии возврата вклада отсутствуют. Предусмотрена продажа сертификата или же, в случае полной ликвидации фонда, продажа объекта недвижимости, если желающих не найдется, инвестор останется ни с чем. Если стоимость объекта недвижимости существенно снизится – это тоже ляжет на плечи инвесторов.

Подписывайтесь на наш Telegram-канал , чтобы не пропустить важные новости. За новостями в режиме онлайн прямо в мессенджере следите на нашем Telegram-канале Информатор Live . Подписаться на канал в Viber можно здесь .