Лицемерие или business as usual? Как Interactive Brokers взаимодействует с российскими клиентами

Самая масштабная война в Европе со времен Второй мировой — незаконное и неспровоцированное вторжение россии в Украину — на некоторое время повергла страны Запада в состояние шока и поставила перед ними нелегкий выбор. Он заключался в необходимости поступить правильно и поддержать жертву агрессии с вытекающими от этого убытками и социальными проблемами или лицемерно заявить, что «не все так однозначно», и попытаться выжать максимум собственной выгоды из разразившегося кризиса. Какие компании, несмотря на волнение общественного мнения и явное нарушение международного права, выбрали путь лицемерия, разобрались в материале для "Информатора".

 Остаются на борту: западные компании и лицемерие в борьбе с агрессией

 Нужно отдать должное элитам демократических государств — подавляющее большинство и в политических силах, и среди предпринимателей заняли место на правильной стороне истории. Многие страны оказали Украине финансовую и военную помощь и ввели санкции против рф, а компании одна за другой начали покидать рынок государства-агрессора.

Аналитики отмечали, что выход предприятий, отток капиталов, сокращение рабочих мест и, как следствие, уменьшение налоговых поступлений сыграли не менее значимую роль, чем санкции, наложенные союзниками Украины. Однако до сих пор остается немало западных компаний, которые продолжают работать в россии или оказывать услуги гражданам и резидентам этой страны. Особенно бросается в глаза такая деятельность со стороны финансовых компаний. Поскольку этот сектор помогает удерживать экономику рф на плаву, то против него наложили значительное количество ограничений, в том числе банки отключили от системы расчетов Swift.

Один из самых ярких примеров — австрийский Raiffeisen Bank, который, несмотря на заявления о планах выхода из россии, остается системно значимым банком и был уличен в предоставлении кредитных каникул воюющим в Украине россиянам. И это не голословное заявление — как сообщает Reuters, американский Минфин расследует действия банка на временно оккупированной территории Украины.

Однако Raiffeisen, к сожалению, не является единственным примером. Известный американский онлайн-брокер Interactive Brokers, в отличие от подавляющего большинства других зарубежных банков и брокеров, продолжает открывать счета российским инвесторам.

 Финансовая выгода — важнее международному брокеру?

Отток капитала по результатам 2022 года с начала полномасштабного вторжения достиг $253 млрд. Это рекордные 13% ВВП. По данным Frank Media, уровень сбережений россиян в иностранных инструментах с начала 2022 года по 1 апреля 2023 года увеличился до 19,2%. По данным ЦБ россии, россияне перевели в иностранные банки 2,6 трлн рублей ($32,46 млрд), иностранным брокерам — почти 300 млрд рублей ($3,1 млрд), хранят на руках в валюте 1,9 трлн рублей ($23,7 млрд).

Из брокеров популярным среди российских граждан остается Interactive Brokers. С момента вторжения рф в Украину он не блокировал российским клиентам счета и разрешал выводить деньги. Да, были со стороны брокера ограничения, которые осложняли работу инвесторам, но эти ограничения не стали серьезным препятствием для россиян. Деньги не пахнут? 

Российским гражданам не сложно открывать счета в Interactive Brokers — инструкции есть в сети, а брокер утверждает, что остается на стороне клиента. Для открытия счета россиянам подходят любые паспорта: национальные и заграничные. Для этого даже не нужен ИНН другой страны, можно использовать лишь выписку из иностранного банка.

Можно ли брокера назвать партнером российских инвесторов, если ограничения не критически повлияли для инвестиций российских граждан? Разбираемся далее.

Почему ограничения брокера не критические для российских инвесторов?

1. Россиянам нельзя пополнять брокерские счета в рублях, но они легко пополняют брокерские счета в IB через банки в странах СНГ. Информации на эту тему в инфополе много, поэтому особых трудностей у российского инвестора нет.
2. Есть запрет на покупку ценных бумаг ЕС, но в портфелях российских инвесторов было не так много акций европейских компаний. Гораздо больше россияне покупают азиатские и американские бумаги. Этого достаточно для решения инвестиционных задач российских инвесторов. Кроме этого, на продажу ранее купленных бумаг эти ограничения не распространяются. Их можно продать в любое время. По факту для инвесторов введенный запрет пока не оказал влияния.
3. C августа 2022 года российским гражданам, проживающим в россии и не имеющим ВНЖ в других странах, стали недоступны котировки на американских биржах NYSE и NASDAQ через Interactive Brokers. Но они просто используют сторонние сайты, например, finance.yahoo, чтобы видеть котировки в режиме реального времени.

Брокер вводил эти ограничения, поскольку боится рисков, связанных с неожиданным включением его клиентов в санкционные списки. Но существует мнение, что ограничения остаются временными. Позиция Interactive Brokers остается несколько неопределенной, не так ли?

Лояльность к россиянам и сотрудничество с пророссийскими политиками: позиция основателя Interactive Brokers

Отдельное внимание заслуживает позиция основателя, председателя и крупнейшего акционера Interactive Brokers Томаса Петерффи — американского бизнесмена-миллиардера венгерского происхождения.

Вскоре после полномасштабного вторжения россии в Украину в интервью он заявил, что Запад не должен подталкивать россиян в руки Китаю и давление стоит оказывать только на людей из окружения российского президента.

Учитывая высокий уровень поддержки агрессии в российском обществе, возникает этическая дилемма: должны ли ограничения распространяться не только на элиты, но и на общество в целом?

Еще один интересный факт — Петерффи оказывал поддержку и финансовую помощь избирательной кампании Дональда Трампа в 2016 году, который сейчас вновь хочет переизбираться на пост президента США и предлагает уступить оккупированные украинские территории захватчикам, чтобы достичь мира. 

По данным Bloomberg, Томас Петерффи также близок с премьер-министром Венгрии Виктором Орбаном. А все мы знаем, насколько он лоялен к владимиру путину и блокикует оказание помощи Украине 一 на Катарском экономическом форуме Орбан выразил сомнение в возможности Украины победить россию.

А была ли поддержка Украины? А нет, не видели

На сайте и соцсетях брокера, в СМИ и официальных заявлениях ответственных лиц нет информации или упоминаний о финансовой или благотворительной гуманитарной помощи Украине. Видимо, для этой Interactive Brokers прибыль имеет больший вес, чем помощь украинцам сейчас.

Актуальная позиция компании относительно российской агрессии остаётся неясной и создает ощущение попыток сохранить значимое количество клиентов невзирая на моральную сторону вопроса.

К слову, Нацбанк Украины неоднократно обращался в международные финансовые структуры, проводил встречи с банкирами и страховщиками и призывал прекратить работу на рынках россии. По данным KSE Institute, не покинули страну-агрессора такие компании с финансового сектора: австрийский Raiffeisen Bank International, итальянская группа Intesa Sanpaolo, венгерский OTP Bank, нидерландский ING Bank, французский Credit Agricole, итальянский UniCredit Bank, британская инвестиционная и страховая компания Standard Life Aberdeen plc, IG Group — британская компания, занимающаяся торговлей производными финансовыми инструментами. Всего в россии работают 54 финансовых компании с иностранными владельцами. Полностью покинули рынок 286 компаний из финансового сектора.

*Interactive Brokers — глобальный онлайн-брокер, который осуществляет брокерскую и дилерскую деятельность в 33 странах. Компания предлагает полный спектр финансовых услуг индивидуальным и институциональным клиентам — инвестиции в акции, облигации, фонды, фьючерсы, валюты, опционы. Его деятельность регулируется в соответствии с законами США — одними из самых строгих в мире, когда речь идет о фондовом рынке.  Капитализация достигает $37 млрд по данным на 10 октября 2023 года, а количество клиентских аккаунтов — более 2,29 млн.